環保在線APP
環保在線手機站
環保在線小程序
微信公眾號
預告
回放
回放
品牌
其他品牌
在2020年8月12日，中國環聯2020(第七屆)固廢產業論壇上，中國戰略性新興產業環保聯盟理事長張益從行業與產業，價格與空間，兩個方面進行了生活垃圾焚燒發電產業大數據分析，并就數據分析結果為各企業提供了新黃金十年的以及更長遠的發展建議。
行業與發展
(1)黃金十年發展迅速
2015年，全國城市生活垃圾填埋和焚燒的比例分別為64%和34%，在城市建成垃圾焚燒項目222座。“十二五”期間，全國城市共新增127座垃圾焚燒廠，增幅達133%，超過2010年以前建成垃圾焚燒廠的總和。2015年，一二線城市的垃圾焚燒項目布局基本完成，三四線城市的項目布局開始啟動，項目主要集中在東部沿海經濟較發達城市。
2020年，全國城市生活垃圾填埋和焚燒的比例預計約為40%和55%，預計在城市建成垃圾焚燒項目450座。“十三五”期間，全國城市預計新增228座垃圾焚燒廠，增幅達103%，在“十二五”的基礎上又將實現翻番。2020年，一二線城市的垃圾焚燒項目已基本完成第二輪擴建，三四線城市的項目布局已全面啟動，項目從東部沿海城市發展到全國各地。
2010年，城市垃圾焚燒廠只有95座；2020年，城市垃圾焚燒廠達到了450座。也就是說80%的城市垃圾焚燒廠都是在近10年建成的，“黃金十年”名符其實。
(2)新建擴建同步增長
2019年，全國城鎮垃圾焚燒投運項目約480座，其中城市約380座(2018年為331座)，縣鎮約100座。垃圾焚燒在建項目約290座，新建和擴建項目占比約為70%和30%。擴建項目約70%集中在一二線城市，新建項目約60%位于三四線城市。投運項目中，約有220個已經或正在實施擴建工程，占比達到46%左右。爐排爐約占405個，約為84%；流化床等其它爐型約占75個，約為16%，且占比呈現逐年減少趨勢。
(3)東部地區優勢明顯
2018年，前五個地區全部集中在東部沿海的經濟較發達省份，其垃圾焚燒處理量約占全國垃圾焚燒總量的52%，具有較高的區域集中度，其中江蘇省的優勢明顯。
(4)超越歐盟領跑
2010年后，我國生活垃圾焚燒處理發展極快，到2015年垃圾焚燒處理能力已超過日本和歐盟躍居世界首位，近幾年的發展速度有增無減。
2019年，全國城鎮已建和在建垃圾焚燒項目合計已達到770座左右，垃圾焚燒處理能力合計已達到90萬噸/日左右。
2020年底，全國城鎮垃圾焚燒投運項目有望達到550座左右，垃圾焚燒處理規模有望達到55萬噸/日左右，垃圾焚燒處理率有望超過50% 。
2020年，全國城鎮垃圾焚燒處理有望全面完成“555”的規劃目標，垃圾焚燒處理規模有望在2015年的基礎上實現翻番，領跑各地區的規模優勢得以進一步擴大。
(5)行業發展高度集中
2019年，我國生活垃圾焚燒項目的市場化比例達到80%左右，在市政公用和環境領域處于前沿水平。
2019年，前1、前5和前10名企業的焚燒處理規模分別約占17%、40%和62%，近幾年行業集中度呈上升趨勢，其中光大的優勢在擴大。
2019年，國企占比約為63%，民企占比約為35%，外企占比約為2%，自2018年下半年起“國進民退”趨勢明顯，預計2021年國企占比將超過70%。
價格與空間
價格與空間
(1)投資成本趨于合理
過去10年，垃圾焚燒項目的噸投資成本經歷了從下降到上升的過程，前5年噸投資從50萬元/噸下降到44萬元/噸，近5年噸投資從44萬元/噸上升到55萬元/噸。
垃圾焚燒項目噸投資的差異主要受廠外設施、三廢處理、廠址征地、建設標準、投資策略等因素影響。
以1000噸/日垃圾焚燒項目為例，當建設投資變化±2000萬元，±4000萬元時，對垃圾焚燒處理費單價分別影響約為±5元/噸，±10元/噸。
而當融資利率上下浮動±10%時，對垃圾焚燒處理費單價的平均影響約為±3元/噸，目前國企相對于民企更易獲得較低的融資利率，兩者融資利率的差異反映到垃圾焚燒處理費單價約相差10元/噸 。
垃圾焚燒屬于資本較密集型行業，行業的整體負債率維持在55%-60%的水平，與垃圾焚燒項目的杠桿率基本匹配。
(2)補貼價格回歸理性
2012-2019年間，垃圾處理補貼價格呈現下降趨勢，從2012年的74元/噸下探至2016年的55元/噸，2017年垃圾處理補貼價格回升至65元/噸，2018年和2019年繼續回升，目前已恢復到75元/噸左右的補貼價格水平。
近5年，垃圾焚燒項目的噸發電量呈上升趨勢，入爐垃圾的發電量從每噸420度提高到490度，進廠垃圾的上網發電量從每噸265度增加到300度，今后幾年仍有一定的上升空間。
近2年，垃圾焚燒項目中，發電收入平均約為185元/噸，約占運營總收入的73%；政府補貼費用平均約為70元/噸，約占運營總收入的27%。
目前 ，垃圾焚燒項目的上網電價政策，全國統一為每度0.65元(含稅)，超過280度部分執行當地燃煤上網電價；電價補貼分為省補(0.10元/度)和國補(納入全國征收的可再生能源電價附加，約為0.178元/度)兩部分，其中國補部分或有下調風險，但市場風險已經基本釋放和消化，預計對垃圾焚燒產業發展影響不大。
以1000噸/日的垃圾焚燒廠為例，當政府補貼70元/噸時，年主營收入約為9000萬元，毛利潤約為4100萬元，毛利率約為46%，與其相應的凈利潤率約為22%，而毛利率高低與是否確認建設期收入、折舊與大修費用的處理方式等有關。
(3)設備投資占五成
垃圾焚燒項目投資成本參考范圍：土建約占25%，設備約占43%，安裝約占10%，其它約占22%。其中設備和安裝的比重超過50%，環保和安全風險較大，運營管理要求較高。垃圾焚燒項目投資成本中設備投資占五成。
未來，垃圾焚燒處理行業發展將呈“5個延伸”現象，一是從大中城市向小城市延伸，二是從城市向縣鎮延伸，三是從一期向二三期延伸，四是從處理生活垃圾向協同處理其它固廢延伸，五是從單一焚燒項目向環境產業園區延伸。
(4)五個延伸發展
未來，垃圾焚燒處理行業發展將呈“5個延伸”現象，一是從大中城市向小城市延伸，二是從城市向縣鎮延伸，三是從一期向二三期延伸，四是從處理生活垃圾向協同處理其它固廢延伸，五是從單一焚燒項目向環境產業園區延伸。
(5)2045市場空間預測
新國家政策要求，到2023年，全國生活垃圾焚燒處理能力要大幅提升。并明確提出：生活垃圾日清運量超過300噸的地區，生活垃圾處理方式以焚燒為主，2023年基本實現原生生活垃圾“零填埋”；生活垃圾日清運量不足300噸的地區，探索開展小型生活垃圾焚燒設施試點。
(6)中長期總規模預測
后黃金十年，我國的垃圾焚燒產業仍然具有很長的發展階段和很大的發展空間，國家支持垃圾焚燒產業發展的基本政策不會改變，大家大可不必擔心沒有項目做，對垃圾焚燒產業的未來完全有理由充滿信心。
(7)投資趨穩營收遞增
1、垃圾焚燒發電新項目投資規模：
2020年：50*1050*45=236億元
2035年：45*950*55=235億元(投資趨穩)
2、垃圾焚燒發電市場運營收入：
2020年：(70+280*0.65+20*0.40)*1.91億噸=497億元(營收是投資2倍)
2035年：(90+280*0.55+70*0.40)*3.50億噸=952億元(營收是投資4倍，呈遞增態勢)
3、垃圾焚燒發電產業市場總規模：
2020年：497+236=733億元
2035年：952+235=1187億元(比2020年增長62%，主要是營收增長)
發展與建議
未來我們暫別政策和資本紅利時代，迎接效能和技術紅利時代。在增效方面應從高參數組合技術，高效余熱利用，協同處理多種廢棄物，存量項目的擴建改造四個方面著手。減排方面可以考慮煙氣超低排放，滲濾液全量處理和等離子飛灰熔融技術。節能方面應走向智能化、大數據，精細控制并降低廠用電率。
應當開展多元化智能服務，提升專業化集成能力，從傳統IT建設轉向環境數據治理，傳統垃圾焚燒企業應當發展環境業務多元化。
企業應適應宏觀形勢變化，調整戰略定位。焚燒產業是轉型時期的避風港。應優先考慮深耕存量、挖掘潛力，注重項目提標改造和增容擴建，確保項目穩定達標和安全運行。盲目擴張是轉型時期的風險區。要積極穩妥地拓展主營業務，做專業的事、做熟悉的事、做能力范圍的事，避免任何盲目擴張行為，注重協同處理技術應用，注重環境產業園區建設，注重在建項目和投運項目的比例，注重重資產和輕資產的合理配置。現金為王是轉型時期的生存之道。要適應大環境的形勢變化，立足于穩健經營和財務安全，注重降低杠桿、縮減開支、控制債務、清還貨款、守好企業的核心命脈——現金流。技術創新是轉型時期的制勝法寶。要積極培養優秀的技術團隊、管理團隊和運行團隊，要通過修煉內功著力提升企業的創新能力、管理能力和專業能力，要充分了解垃圾分類對焚燒產業的影響并提前制訂應對之策。
原標題：張益：生活垃圾焚燒發電產業大數據分析
